BTS Comptabilité et gestion des organisations deuxième année: gestion de la trésorerie et du financement
Mémoire : BTS Comptabilité et gestion des organisations deuxième année: gestion de la trésorerie et du financement. Recherche parmi 298 000+ dissertationsPar lleyla • 12 Mars 2013 • 833 Mots (4 Pages) • 2 351 Vues
BTS Comptabilité et gestion des organisations deuxième année
Processus 6 : gestion de la trésorerie
et du financement
Devoir 1
Barème : 20 points
Le cabinet Bardette
Dossier 1 : augmentation de capital de la société Delorme (11 points)
1) Date et ressources procurées par l’augmentation de capital (1 points : 2 x 0,5)
Les actions sont libérées du minimum légal, c’est-à-dire le quart du nominal et l’intégralité de la prime d’émission.
Valeur nominale d’une action (720 000 / 5 000) .............................................. 144
Nominal appelé (2 000 x 144 x 25 %)............................................................... 72 000
Prime d’émission [2 000 x (183,50 – 144,00)].................................................. 79 000
Ressources N (72 000 + 79 000)..................................................................... 151 000
Ressources N+1 (2 000 x 144 x 75 %) ........................................................... 216 000
2) Recherche de la valeur intrinsèque (1,5 points)
Capital ................................................................................................................. 720 000,00
Réserves ............................................................................................................. 396 000,00
Frais d’établissement ......................................................................................... - 150 000,00
Actif net comptable............................................................................................. =966 000,00
Plus-value sur la construction (225 000 – 150 000) ........................................ + 75 000,00
Dépréciation sur stock........................................................................................ - 22 000,00
Actif net corrigé................................................................................................... =1 019 000,00
Nombre d’action ................................................................................................. 5 000,00
Valeur intrinsèque d’une action (1 019 000 / 5 000).................................... 203,80
3) Fixation du prix d’émission (0,5 point)
La société a constitué des réserves préalablement à l’augmentation de capital. La prime d’émission est le prix à
payer par les souscripteurs d’actions nouvelles pour obtenir les droits sur ces réserves. Il s’agit d’une sorte de
« droit d’entrée ».
4) Calcul de la valeur théorique du droit de souscription (1 point)
Nombre Valeur Total
Avant augmentation 5 000 203,80 1 019 000
Augmentation 2 000 183,50 367 000
Après augmentation 7 000 198,00 1386 000
Valeur théorique du droit de souscription (203,80 – 198,00) .................. 5,80
84023CTPA01 3/4
5) Enregistrements de l’opération (4 points : 4 x 1)
Comptes
Journal Date
Général Intitulé
Libellé Débit Crédit
BQE 15/07/N 512100 Banque Versement des fonds 151 000
456300 Act. – Versements reçus / AC 151 000
OD 15/07/N 456300 Act. – Versements reçus / AC Constatation augmentation 151 000
OD 101300 Capital souscrit appelé verse 72 000
OD 104100 Prime d’émission 79 000
OD 15/07/N 109000 Act. – Capital non appelé Partie non appelée 216 000
OD 101100 Capital souscrit non appelé 216 000
BQE 20/07/N 695000 Impôts dus en France (9 000 x 1/3) Virement des fonds 3 000
104100 Primes d’émission (9 000 x 2/3) 6 000
445660 TVA déductible sur ABS 1 474
512100 Banque 10 474
6) Solutions offertes à un porteur de droits de souscription (1 points)
Le porteur de droits de souscription dispose de trois solutions :
- exercer ses droits de souscription et souscrire de nouvelles actions ;
- céder ses droits
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